finmid hat sich zum Haupt-Ansprechpartner f\u00fcr globale B2B-Plattformen entwickelt, die mehr bieten wollen. Mit unserer leicht integrierbaren Infrastruktur erm\u00f6glichen wir es diesen Plattformen, ohne dass sie im Bankengesch\u00e4ft t\u00e4tig sind, ma\u00dfgeschneiderte Finanzierungsprodukte f\u00fcr ihre Kunden in 30 europ\u00e4ischen M\u00e4rkten anzubieten. So haben wir schon das Vertrauen der f\u00fchrenden Plattformen Europas in den Bereichen Gastronomie, Zahlungsdienstleistung, E-Commerce und Mobilit\u00e4t, wie etwa Wolt oder FREENOW, gewonnen.<\/p>\n\n\n\n
Alexander Talkanitsa, Co-Founder von finmid, und ich haben uns bei N26 kennengelernt, wo wir f\u00fcnf Jahre lang eng im Bereich Business Operations zusammengearbeitet haben. Dann haben wir eine Chance gesehen, die Marktl\u00fccke in der Unternehmensfinanzierung zu schlie\u00dfen \u2013 indem wir Plattformen, die schon \u00fcber die Daten und Beziehungen verf\u00fcgen, mit dem n\u00f6tigen Kapital verbinden, das Unternehmen brauchen. Heute haben wir ein Team von rund 45 Mitarbeitern aus 23 Nationen.<\/p>\n\n\n\n
Unsere Kernthese ist: Jedes Unternehmen braucht Geld. Hier besteht eine fundamentale Diskrepanz zwischen was der Markt braucht, und was er bedient: Millionen von KMUs ben\u00f6tigen Kapital, um zu wachsen, aber traditionelle Banken k\u00f6nnen ihnen dies nicht effizient verschaffen. Diese Finanzierungsl\u00fccke wird auf 400 Milliarden Euro gesch\u00e4tzt.<\/p>\n\n\n\n
Banken fehlen drei Dinge:
Vertrieb, um diese Unternehmen in gro\u00dfem Umfang zu erreichen,
Zugang zu Echtzeitdaten, und
Bestehende Vertrauensbeziehungen.<\/p>\n\n\n\n
Plattformen hingegen verf\u00fcgen bereits \u00fcber alles drei: Sie haben Zugang zu Tausenden von Unternehmen, sitzen auf massig Transaktionsdaten und haben bereits Vertrauen im Rahmen ihrer bestehenden Gesch\u00e4ftsbeziehungen aufgebaut. Aufgrund der regulatorischen und operativen Komplexit\u00e4t wollen Plattformen jedoch nicht selbst zu Banken werden.<\/p>\n\n\n\n
finmid wurde gegr\u00fcndet, um genau diese L\u00fccke zu f\u00fcllen: Wir stellen die Infrastrukturl\u00f6sung, die es Plattformen erm\u00f6glicht, integriert Finanzierung anzubieten, w\u00e4hrend wir uns um die \u201eunangenehmen\u201c Teile wie regulatorische Anforderungen, Underwriting und operative Abl\u00e4ufe k\u00fcmmern.<\/p>\n\n\n\n
Wir wollen in den n\u00e4chsten Jahren der Unternehmensfinanzierung und der europ\u00e4ischen Wirtschaft einen Aufschwung verleihen.<\/p>\n\n\n\n
Unsere Mission ist es, der f\u00fchrende Embedded-Lending-Anbieter f\u00fcr B2B-Plattformen zu sein und 32 Millionen europ\u00e4ischen Unternehmen Zugang zu Wachstumskapital direkt \u00fcber die Plattformen zu gew\u00e4hren, die sie ohnehin t\u00e4glich nutzen. Wir skalieren Schritt f\u00fcr Schritt und erweitern unser Modell \u00fcber drei Dimensionen \u2013 auf weitere geografische Gebiete, Branchen und Finanzierungsformen.<\/p>\n\n\n\n
Schon heute sind wir in 30 europ\u00e4ischen M\u00e4rkten aktiv und arbeiten mit Plattformen aus Bereichen wie Payments, Hospitality und Commerce sowie mit Marktpl\u00e4tzen und SaaS-Plattformen zusammen. Zudem decken wir unterschiedliche Finanzierungsformen ab, etwa umsatzbasierte oder asset-basierte Modelle.<\/p>\n\n\n\n
Unsere Partner sind B2B-Plattformen Handelsmarktpl\u00e4tze, Zahlungsdienstleister, vertikale SaaS-Unternehmen, Mobilit\u00e4tsdienstleister und andere. Ihre Priorit\u00e4ten sind Wachstum, Kundenbindung und Kapitalvermittlung ohne weitere Umst\u00e4nde.<\/p>\n\n\n\n
Am Ende der Wertsch\u00f6pfungskette stehen die Unternehmen auf den Plattformen, die Kapital f\u00fcr kurzfristigen Cashflow und langfristiges Wachstum ben\u00f6tigen. Sie wollen Schnelligkeit und Komfort durch vorab-genehmigte Finanzierung, verf\u00fcgbar \u00fcber ihre bereits vertrauten Plattform-Anbieter.<\/p>\n\n\n\n
Bei herk\u00f6mmlichen Krediten m\u00fcssen Unternehmen Finanzierungen suchen und unz\u00e4hlige Antr\u00e4ge ausf\u00fcllen, nur um wochenlang auf eine Genehmigung zu warten, die am Ende an Bonit\u00e4t oder Sicherheitsleistungen scheitert. Der Prozess ist b\u00fcrokratisch, langsam und am Ende werden viele rentable Unternehmen abgelehnt.<\/p>\n\n\n\n
Wir drehen dieses Modell um, indem wir direkt in die Plattformen integrieren, auf denen Unternehmen bereits t\u00e4tig sind. Auf Grundlage der breiten auf der Plattform schon vorhandenen Datenmasse k\u00f6nnen wir kontinuierlich verf\u00fcgbare Finanzierungsangebote f\u00fcr das individuelle Unternehmen konfigurieren, mit Geld das sofort bereitgestellt wird, wenn das Unternehmen Kapital ben\u00f6tigt. Und das alles ganz ohne langwierige Antr\u00e4ge oder Wartezeiten.<\/p>\n\n\n\n
Dies hat drei Vorteile:
Distribution zu Grenzkosten von nahezu null.
Risk Assessment auf der Grundlage von Echtzeitdaten an Stelle von rein historischen Finanzdaten.
Weg von Unternehmen, die Kapital suchen m\u00fcssen, hin zu sofortiger Verf\u00fcgbarkeit von Kapital bei Bedarf.<\/p>\n\n\n\n
Echtzeitdaten sind f\u00fcr unser Modell von grundlegender Bedeutung. Wir betrachten das t\u00e4gliche Transaktionsvolumen, den Bruttowarenwert, Kundenbewertungen und andere Kennzahlen.<\/p>\n\n\n\n
Dies schafft Mehrwert in zweierlei Hinsicht:
Erstens erm\u00f6glicht es uns, Unternehmen zu finanzieren, die von traditionellen Banken abgelehnt w\u00fcrden. Wir k\u00f6nnen erkennen, dass ein Unternehmen gesund ist und w\u00e4chst, auch wenn es nicht \u00fcber umfangreiche Finanzdaten verf\u00fcgt.<\/p>\n\n\n\n
Zweitens erm\u00f6glichen sie eine pr\u00e4zisere Risikobewertung und schnellere Entscheidungen. Ein Unternehmen kann innerhalb weniger Minuten auf der Grundlage von Daten, die bereits \u00fcber die Plattform vorliegen, f\u00fcr Finanzierung genehmigt werden. F\u00fcr Unternehmen bedeutet dies, dass sie effizienter an Geld kommen, aber noch wichtiger ist, dass Kapitalzugang f\u00fcr zahlreiche Unternehmen geschaffen wird, f\u00fcr die dies \u00fcber traditionelle Wege niemals m\u00f6glich gewesen w\u00e4re.<\/p>\n\n\n\n
Bereits innereurop\u00e4isch zu expandieren ist komplex. Die Rechtsordnungen weisen oft unterschiedliche regulatorische Nuancen auf. Aber genau das ist mittlerweile zu einem unserer wichtigsten Wertversprechen geworden: Wir haben die Infrastruktur aufgebaut, um diese Komplexit\u00e4t zu bew\u00e4ltigen, sodass die Plattformen dies nicht tun m\u00fcssen.<\/p>\n\n\n\n
Wir haben die notwendige regulatorische Struktur aufgebaut, um in unseren Zielm\u00e4rkten europaweit agieren zu k\u00f6nnen, ohne von fragilen Drittanbieter-Strukturen oder externen Faktoren abh\u00e4ngig zu sein. Die Einhaltung der auch kontinuierlich Ver\u00e4nderungen unterliegenden Vorschriften in allen M\u00e4rkten und die Verwaltung grenz\u00fcberschreitender Aktivit\u00e4ten erfordern jedoch st\u00e4ndige Investitionen von Zeit und Geld.<\/p>\n\n\n\n
Genau diese regulatorische Komplexit\u00e4t hindert Plattformen daran, dies selbst aufzubauen, und ist der Grund, warum sie stattdessen lieber mit uns zusammenarbeiten.<\/p>\n\n\n\n
Zwei Dinge: das vereinfachte Anbieten von Finanzierungsl\u00f6sungen und wirtschaftliche Anreize.<\/p>\n\n\n\n
Wir nehmen Ihnen die gesamte regulatorische und operative Komplexit\u00e4t ab, die mit dem Betrieb eines Kapital-produkts einhergeht. Plattformen k\u00f6nnen in diesen Bereich mittels einer einzigen Integration vordringen, ohne selbst zu Banken zu werden.<\/p>\n\n\n\n
Der Business Case ist ebenso \u00fcberzeugend. Unsere Partner verzeichnen einen GMV-Anstieg um 20 %, erh\u00f6hte Kundenbindung durch um 70 % verringerte Abwanderung und 85 % erneute Inanspruchnahme von Finanzierung. Dies st\u00e4rkt ihr Kerngesch\u00e4ft und schafft zudem eine zus\u00e4tzliche Einnahmequelle.<\/p>\n\n\n\n
Die Akzeptanz steigt rapide. KMUs erwarten zunehmend, dass Finanzdienstleistungen in Plattformen integriert sind, die sie bereits t\u00e4glich nutzen. Diese Entwicklung spiegelt wider, was im Bereich Verbraucherfinanzierung mit Produkten wie \u201eBuy Now, Pay Later\u201d geschehen ist. Im B2B-Bereich ist dieser Trend jedoch noch st\u00e4rker ausgepr\u00e4gt, da die Datengrundlage umfangreicher ist Besonders starke Nachfrage sehen wir in Branchen mit hoher Cashflow-Volatilit\u00e4t: Lebensmittellieferung, Transport. 85 % unserer H\u00e4ndler nehmen nach dem ersten Mal weitere Finanzierungen in Anspruch. Dies zeigt deutlich, dass Unternehmen, sobald sie einmal vorab genehmigte, in bestehende Arbeitsabl\u00e4ufe integrierte Finanzierung erlebt haben, dies gegen\u00fcber traditionellen Wegen deutlich bevorzugen.<\/p>\n\n\n\n
Die Chance ist enorm: Zum einen bedienen wir einen Bereich, der zuvor nicht bedient wurde, zum anderen erf\u00fcllen wir den Bedarf nach effizienterer Zurverf\u00fcgungstellung von Kapital.<\/p>\n\n\n\n
Unser aktueller Fokus liegt auf dem Aufbau der Kerninfrastruktur und dem Ausbau von Partnerschaften. Wir erweitern unsere geografische Abdeckung, vertiefen unsere Kompetenzen in verschiedenen Finanzierungsprodukten, von Merchant Cash Advances bis hin zu befristeten Darlehen, und zeigen, dass unser Modell plattform\u00fcbergreifend funktioniert.<\/p>\n\n\n\n
Erstens: Ein echtes Problem identifizieren und dies l\u00f6sen. Wir haben finmid gegr\u00fcndet, weil Millionen von Unternehmen keinen Zugang zu dem Kapital haben, das sie f\u00fcr ihr Wachstum ben\u00f6tigen. Wenn man kein dringendes und wichtiges Problem l\u00f6st, wird der Weg deutlich herausfordernder.<\/p>\n\n\n\n
Zweitens: Etwas aufbauen, das komplex ist. Expansion in 30 M\u00e4rkte ist nicht glamour\u00f6s, schafft aber Markteintrittsbarrieren. Keine Scheu vor operativen Herausforderungen, wenn dies zu dauerhafter Wertsch\u00f6pfung f\u00fchrt.<\/p>\n\n\n\n
Drittens: Nicht aufgeben. Ein Infrastruktur-Layer f\u00fcr Finanzierungsvermittlung zu entwickeln ist kein Wachstums-Hack. Diese Arbeit h\u00e4ngt von vielen externen Faktoren, wie Regulierung und Beziehungen zu Kapitalgebern sowie Vertrauensw\u00fcrdigkeit der Plattformen ab. Als Gr\u00fcnder muss man seine \u00dcberzeugung bewahren, auch wenn der Fortschritt schleppend scheint. Unternehmen, deren Gr\u00fcndung sich lohnt, starten selten vom ersten Tag an durch.<\/p>\n\n\n\n
Bild Bildcredits\/Fotograf: Maurizio Sorvillo<\/p>\n\n\n\n
Wir bedanken uns bei Max Schertel<\/a> f\u00fcr das Interview<\/p>\n\n\n\n Aussagen des Autors und des Interviewpartners geben nicht unbedingt die Meinung der Redaktion und des Verlags wieder.<\/p>\n\n\n\n